分紅保單：一文看清有扣稅和無扣稅時，可扣稅年金和傳統的延期年金作為個人退休金計劃的差別有多大

香港年金計劃

可扣稅年金QDAP（終身年金）

延期年金（終身年金）

传统的長期儲蓄保險Endowment（終身年金给付）

投保年齡

18-55歲

出生後15天至50歲

0-70岁

投資成分

70-90%固定收入資產

10-30%非固定收入資產

40-60%固定收入或有息證券

40-60%增長型資產

30-50%債券及其他固定收入

50-70%股票類資產

年齡性別

50歲，男

繳付期

10年

8年

年繳保費

60,000-10,200=49,800HKD

49,800HKD

62,250HKD

總繳付保費

498,000HKD

保證月月派息

預期月月派息

保證月月派息

預期月月派息

退保價值年金轉換之月月派息

65歲起派發終身年金

2,834HKD

3,289-4,861HKD

1,872HKD

3,943HKD

4,765HKD（至120岁）

內部回報率IRR

3.32%

4.72%

1.73%

4.86%

5.06%

保證回報

預期回報

保證回報

預期回報

保證回報

預期回報

60歲

535,657

581,435

341,788

507,241

268,936

512,967

70歲

819,827

964,291

537,599

912,,148

498,000

1,084,309

80歲

996,417

1,495,673

571,740

1,506,086

565,266

2,287,526

90歲

1,117,412

2,201,464

636,324

2,394,046

605,108

4,225,221

100歲

1,162,980

3,153,704

786,240

3,735,919

653,913

8,974,033

年繳保費

60,000HKD

總繳付保費

600,000HKD

保證月月派息

預期月月派息

保證月月派息

預期月月派息

退保價值年金轉換之月月派息

65歲起派發終身年金

2,834HKD

3,289-4,861HKD

2,262HKD

4,765HKD

5,740HKD（至120岁）

內部回報率IRR

2.52%

3.93%

1.73%

4.86%

6.17%

保證回報

預期回報

保證回報

預期回報

保證回報

預期回報

60岁

535,657

581,435

412,987

612,908

323,965

617,971

70岁

819,827

964,291

694,777

1,102,179

600,000

1,306,266

80岁

996,417

1,495,673

690,854

1,819,857

680,971

2,756,146

90岁

1,117,412

2,201,464

768,885

2,892,786

728,972

5,090,116

100岁

1,162,980

3,153,704

950,040

4,514,234

787,769

10,811,003